Текущие активы или оборотные активы - это ликвидные активы на момент закрытия учения или конвертируемые в деньги в течение периода менее двенадцати месяцев . Этот тип активов находится в непрерывной работе и может быть продан, преобразован, использован, конвертирован в наличные деньги или доставлен в качестве оплаты в любой нормальной операции.

Денежные средства в банках и денежные средства, рыночные ценные бумаги, дебиторская задолженность, сырье и предметы в процессе производства являются одними из компонентов оборотных активов. Концепция, таким образом, охватывает казначейство (денежные средства и счета текущих операций), конвертируемые или потребляемые товары в краткосрочной перспективе и квазиджидкостные активы .

Оборотные активы - это активы и права компании, которые характеризуются своей ликвидностью. Это означает, что в настоящий момент компании распоряжаются этими активами ликвидным способом или что они могут сделать это в рамках обычного производственного цикла. Чем больше сумма ликвидных активов, тем больше ликвидность.

С другой стороны, внеоборотные активы - это активы, которые соответствуют активам и правам, которые нельзя конвертировать в денежные средства в течение года, и которые остаются в компании более одного года.

Основные средства, наконец, не меняются в течение финансового года или операционного цикла компании. Примером основного средства является здание завода, которое является частью компании на протяжении всего производственного процесса. В отличие от оборотных активов, основные средства не очень ликвидны.

Инвестируйте в текущий

Чтобы узнать, сколько денег необходимо инвестировать в текущие активы, сначала необходимо оценить все потребности компании в ее основных средствах, то есть в совокупности материальных или нематериальных активов, которые включены в балансы, и что были созданы или приобретены для долгосрочного использования. Как только эта точка достигнута, можно использовать расходы на использование этих ресурсов.

Цель состоит в том, чтобы вернуть указанные инвестиции, и для этого необходимо осуществлять продажу продукции таким образом, чтобы генерировался непрерывный поток, который начинается с производства; С другой стороны, основные средства, необходимые для финансирования, разрушаются и должны быть заменены. Короче говоря, необходимо определить количество оборотных средств, необходимое для обеспечения непрерывности только что описанного цикла.

Самая простая и прямая процедура для выполнения этого расчета - определить следующие параметры:

* средний период созревания компании : речь идет о времени, необходимом для данной денежной единицы (которая может быть долларом, евро, песо и т. д.), использованной для первоначальных инвестиций, для возврата в казначейство компании через сбор продаж;

* среднесуточные расходы : это ежегодная оценка закупок провизий, необходимых для работы компании, сырья, рабочей силы и любых общих расходов, выраженных в среднем за день.

Как только эти данные получены, становится известно, что, реализуя свой продукт, вы получаете минимальную сумму, необходимую для финансирования текущих активов. Это ценность, которая должна постоянно инвестироваться, либо за счет собственных средств, либо за счет финансирования третьих сторон. Следует отметить, что если какой-либо из этих параметров будет изменен, а соответствующий анализ их воздействия не будет проведен, жизнь компании окажется под угрозой.

Основа успеха компании лежит в ответственном управлении, а это влечет за собой постоянство и внимательное отношение к движениям, учитывая, что небольшой надзор может быстро превратиться в лавину.